Mysteel周报：原料成本回落 镀锡板生产企业毛利月环比上升（7.29-8.5）
本周黑色系期货盘面高开低走，市场信心逐步冲散，钢材各品种现货价格以窄幅波动，周内依然以累涨居多。镀锡板方面，首先钢厂生产情况看，据Mysteel样本库调研，7月各大民营厂产能利用率月环比微降0.53%，同比基本持平，钢厂主动减产意向不大，当前钢厂反馈接单虽不饱和，但产销依旧能维持相对紧平衡状态。马口铁作为末端钢材品种具有天然小而优特点，对比其他成材，钢价更具稳定性，近两月钢市大跌，反映到马口铁价格跌幅明显缓和，而原料锡锭、热轧C料跌势更凶，镀锡板民营企业生产成本回落明显，7月民营钢厂毛利1010元/吨，月环比增加146元/吨，同比增加621元/吨，另外国营钢厂整体利润同样表现坚挺。需求方面，据下游化工罐企业反馈，上月厂内销售额比正常情况减少2-3成，这种情况已持续两三月，终端自身订单欠缺，生产难以饱和，7月份下游马口铁用量明显下滑；不过饮料罐等食品级用罐需求表现仍有韧性。
一、国外产业动态
1.美联储布拉德表示，今年利率应该调整到3.75%-4%，更倾向于提前加息。随着时间的推移，美国通胀水平将回到2%。
2.根据日本钢铁联盟（JISF），今年6月，日本钢铁产品出口量达309万吨，月环比增长2.4%，年同比增长0.1%。
3.近日，俄罗斯马格尼托哥尔斯克钢铁公司（MMK，简称俄马钢）的莱斯文斯基冶金厂正式启动了新一代涂层钢板的工业化生产，该批产品按照涂层可以分为两大类：一类是防涂鸦涂层，可以有效防止传单粘贴或油漆痕迹造成的破坏，另一类是抗菌涂层，能够有效防止致病微生物的污染。
4.印度大型钢铁合资公司安赛乐米塔尔新日铁（AMNS）日前公布8月初交货的板材出厂价。目前，IS2062,2.5-8mm热轧板卷国内售价为5.81万卢比/吨（约合740美元/吨）不含18%国内增值税。
5.Mysteel了解到根据美国商务部数据，今年6月美国进口钢材约255万吨，环比增长2.2%，同比下降2.7%。此外，美国钢材进口额达到40亿美元左右。
二、宏观动态
1.今年前7个月地方债发行规模达5.66万亿元。其中，剔除135亿元中小银行专项债后，新增专项债发行规模34540.13亿元。
2.7月财新中国服务业PMI录得55.5，较6月上升1.0个百分点，连续第二个月位于扩张区间，并且创2021年5月以来新高。
3.中国港口协会：7月下旬，沿海八大枢纽港口集装箱吞吐量同比增长26.8%。其中，外贸业务表现强劲，同比增加29.3%；内贸同比增长19.3%。分港口看，大连港增长69%，上海港增长54%，宁波舟山港增长68%。
4.8月3日，2022年财富世界500强榜单发布。据统计，中国钢铁企业有12家入围世界500强，包括中国宝武钢铁集团有限公司、河钢集团有限公司、鞍钢集团有限公司、青山控股集团有限公司等。
5.工信部办公厅开展2022年工业节能监察工作，对钢铁、石化化工、建材、有色金属冶炼等行业企业开展强制性单位产品能耗限额标准执行情况专项监察。
6.湖州：三孩家庭购买首套房，首次公积金贷款额度上浮20%。
三、下游产业动态
1.2022年1-6月，中国水果罐头出口总量27.39万吨，总金额3.58亿美元。与上年同期相比，数量增加29%，金额上升47%。其中，2021年6月，中国水果罐头出口数量3.84万吨，金额5146万美元。与上年同期相比，数量增加21%，金额上升42%。
2.2022年1-6月，中国橘子罐头出口16.01万吨，占水果罐头出口总量的58%；中国桃子罐头出口7.05万吨，占水果罐头出口总量的26%；中国梨罐头出口3.04万吨，占水果罐头出口总量的11%。
3.2022年1-6月中国桃子罐头出口总量同比去年增加32%
2022年1-6月，中国桃子罐头出口总量7.05万吨，总金额9250万美元，平均单价1313美元/吨。与上年同期相比，数量增加32%，金额上升56%，均价提高18%。其中，2022年6月，中国桃子罐头出口量9405吨，金额1247万美元，均价1326美元/吨。与上年同期相比，数量增加34%，金额上升55%，均价提高16%
四、钢厂、设备生产企业动态
1.Mysteel对民营企业成本&利润测算数据显示：2022年7月份镀锡板生产成本5790元/吨，月环比下降896.24元/吨；毛利1010元/吨，月环比增加146元/吨，同比增加621元/吨，全流程企业整体利润尚可。
2.据Mysteel监测的26家镀锡板生产企业中，共计49条产线，2022年7月份产能利用率 74.3%，月环比下降0.53%，同比基本持平；7月镀锡板实际产量43.09万吨，月环比减少0.44万吨；另外，Mysteel对国内重点镀铬生产企业调研数据显示，7月份镀铬板产量共计7.63万吨，环比减少0.24万吨。
3.本周五大品种钢材产量897.13万吨，周环比增加14.03万吨，为近8周首次环比回升。本周钢材总库存量1749.03万吨，周环比减少86.96万吨，降幅有所收窄。其中，钢厂库存量475.76万吨，周环比减少38.66万吨；钢材社会库存量1273.27万吨，周环比减少48.30万吨。
4.中钢协：7月下旬，重点统计钢铁企业共生产粗钢2079.20万吨、生铁1930.19万吨、钢材2076.81万吨。其中，粗钢日产189.02万吨，环比下降7.25%；生铁日产175.47万吨，环比下降7.72%；钢材日产188.80万吨，环比下降5.35%。
四、国内价格走势
1.镀锡板/基板价格情况
本周多数镀锡板民营钢厂出厂价企稳为主；冷轧基板钢厂出厂价周内跟涨，其中周内累计涨幅最大为霸州天利，累计涨幅200元/吨。
表1 各大民营钢厂镀锡板/基板价格情况
2.主要市场热轧原料价格情况
周内黑色系期货市场先扬后抑，原料热卷现货价格涨势不一。本周主流热轧市场中，调整幅度最大为西安市场，周内累计均上涨150元/吨。
表2 主要市场热轧原料价格情况
3.主要市场镀锡现货价格走势
图1 主要市场镀锡现货价格情况
4.人民币对于美元汇率走势
从人民币对于美元的汇率来看，我国经济生命力强劲，但随着美联储加息调控，人民币承压较大，不过国内政策积极应对，本周来看，人民币较上期基本持平。
图2 人民币——美元汇率变化情况
5.日本市场镀锡板出口价格FOB价格变化
整体来看，日本镀锡板出口价格较上周持平，对于出口市场方面，据了解，新冠疫情防控趋严导致进出口成本增长，日本出口FOB价格高位运行。
图3 日本市场镀锡板出口价格FOB价格变化
六、下周市场预测：
综上所述，预计下周镀锡板现货市场企稳观望。
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